드러켄밀러(듀케인 패밀리 오피스) 포트폴리오 13F공시 분석

매크로 투자의 거장 스탠리 드러켄밀러

헤지펀드의 전설로 불리는 드러켄밀러는 글로벌 매크로를 바탕으로 주식, 원자재, 채권, 파생, 암호화폐 등 다양한 자산에 대한 투자를 진행합니다. 시장의 방향성, 기술적, 경제적 트렌드를 중시하며, 투자 자산에 대한 강한 컨빅션을 바탕으로한 공격적인 투자로 유명합니다.

공격적이고 직관적인 투자에도 불구하고 적극적인 시장 대응으로 30년간 손실을 내지 않은 탁월한 리스크 관리 역량을 보여주었습니다. 국내에는 초창기부터 쿠팡을 적극적으로 투자한 것으로도 잘 알려져 있습니다.

2025년 1분기 드러켄밀러 포트폴리오

13F를 통해 2025년 5월 공개된 2025년 1분기 드러켄밀러(듀케인 패밀리 오피스)의 포트폴리오에는 NTRA, TEVA, CPNG, WWD, PM, COHR, MELI, INSM, TSM, DOCU 등이 상위 10종목으로 포함되어 있습니다.

이번 분기에는 DOCU (INFORMATION TECHNOLOGY), CCCS (FINANCE), EQT (UTILITIES AND TELECOMMUNICATIONS), CZR (CONSUMER DISCRETIONARY), TWLO (INFORMATION TECHNOLOGY), COF (FINANCE), ROKU (INFORMATION TECHNOLOGY)가 신규종목으로 편입되었고, TEVA (91$m), DOCU (87$m), TSM (82$m), FLUT (80$m), INSM (59$m) 등이 매수금액 상위종목에 올랐습니다.

[chart] 드러켄밀러 | 듀케인 패밀리 오피스 포트폴리오 보유상위 10종목 현황

1. 포트폴리오 섹터별 비중 분석

드러켄밀러의 포트폴리오에서 가장 많은 비중을 차지하고 있는 섹터는 HEALTH CARE섹터로 상위 30개 종목에서 35.5%를 차지하고 있습니다.

HEALTH CARE : (6종목) 35.5%
INDUSTRIALS : (3종목) 14.4%
CONSUMER DISCRETIONARY : (4종목) 12.7%
INFORMATION TECHNOLOGY : (5종목) 10.6%
FINANCE : (5종목) 7.7%

[chart] 드러켄밀러 | 듀케인 패밀리 오피스 포트폴리오 섹터별 비중 분석

2. 신규편입 및 투자비중 확대 종목

이번 분기 드러켄밀러가 가장 많이 매수한 종목은 TEVA이며, 보유 비중이 가장 크게 증가한 종목은 DOCU입니다.

신규편입 종목 : DOCU (INFORMATION TECHNOLOGY), CCCS (FINANCE), EQT (UTILITIES AND TELECOMMUNICATIONS), CZR (CONSUMER DISCRETIONARY), TWLO (INFORMATION TECHNOLOGY), COF (FINANCE), ROKU (INFORMATION TECHNOLOGY)
매수금액 상위 종목 : TEVA (91$m), DOCU (87$m), TSM (82$m), FLUT (80$m), INSM (59$m)
보유비중 증가 상위 종목 : DOCU (2.9%p), TSM (2.7%p), FLUT (2.6%p), INSM (2.3%p), TEVA (2.1%p)

[chart] 드러켄밀러 | 듀케인 패밀리 오피스 포트폴리오 신규편입 및 투자비중 확대 종목

2025년 1분기 드러켄밀러 신규 편입 종목 | DOCU

DocuSign (DOCU)은 전자 서명 및 계약 관리 분야의 강력한 시장 선두 기업으로, 구독 기반의 안정적인 수익 모델과 클라우드 기술을 기반으로 성장하고 있습니다. 최근 견조한 재무 성과를 보였으며, AI 등 신기술 도입을 통해 경쟁력을 강화하고 있습니다.

2025년 1분기 드러켄밀러 신규 편입 종목 | EQT

EQT Corporation (EQT)은 미국 애팔래치아 분지에 집중된 천연가스 생산 및 운송 분야의 핵심 플레이어입니다. 수직 통합된 사업 모델과 전략적 자산 인수를 통해 강력한 운영 효율성과 재무 성과를 보여주고 있습니다. 천연가스 시장의 변동성은 존재하지만, 회사의 경쟁력 있는 위치와 지속적인 비용 절감 노력은 장기적인 성장 잠재력을 지니고 있습니다.

2025년 1분기 드러켄밀러 신규 편입 종목 | TWLO

Twilio(TWLO)는 클라우드 기반 커뮤니케이션 플랫폼을 제공하는 기업으로, 개발자들이 애플리케이션에 음성, 문자, 영상, 이메일 등의 커뮤니케이션 기능을 쉽게 통합할 수 있도록 API(응용 프로그래밍 인터페이스)를 제공합니다.

3. 수익률 상위 / 하위 Top 5종목

2025년 1분기 말 기준, 드러켄밀러 포트폴리오 중 수익률이 가장 높은 종목은 VRNA, 수익률이 가장 낮은 종목은 CPNG입니다.

수익률 상위 5종목 : VRNA (122%), NTRA (68.5%), KMI (58.3%), PM (52.3%), BMA (52.2%)
수익률 하위 5종목 : CPNG (-36.9%), CZR (-24.9%), CCCS (-17.4%), TWLO (-15.7%), TEVA (-14.9%)

[chart] 드러켄밀러 | 듀케인 패밀리 오피스 보유종목 중 수익률 상위, 하위 5종목

4. 포트폴리오 상위 30종목 리스트

[chart] 드러켄밀러 | 듀케인 패밀리 오피스 포트폴리오 상위 30종목 리스트

5. 포트폴리오 상위 10종목 투자비중 변화

이번 분기 드러켄밀러의 TOP10 포트폴리오 중에서 가장 많이 매도한 종목은 PM로 39mil$를 매도했습니다. 그리고 가장 많이 매수한 종목은 91mil$를 매수한 TEVA입니다.

2025년 1분기 드러켄밀러 포트폴리오 보유 상위 10종목 : NTRA, COHR, WWD, TEVA, CPNG, PM, STX, UAL, MELI, SKX

[chart] 드러켄밀러 | 듀케인 패밀리 오피스 포트폴리오 상위 10종목 투자비중 변화

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드러켄밀러(듀케인 패밀리 오피스) 포트폴리오 13F공시 분석 | 2025년 1분기